Pasar global melanjutkan rotasi "menjual perangkat lunak, membeli siklus". Data AS terpisah: PMI sektor jasa ISM kuat tetapi pekerjaan ADP turun secara signifikan; di bawah narasi "AI mungkin mengurangi ruang keuntungan perangkat lunak", penjualan menyebar dari perangkat lunak ke semikonduktor dan rantai AI, Indeks Nasdaq turun 1,51%, sedangkan Indeks Dow naik 0,53% karena aliran dana menuju sektor nilai seperti energi/bahan. Indeks semikonduktor anjlok 4,4%, AMD jatuh 17% karena kekhawatiran tentang kinerja dan prospek (penurunan satu hari terbesar dalam delapan tahun); Palantir turun 12%, SanDisk mundur hampir 16%; Google mengalami guncangan besar setelah jam perdagangan karena "All in AI" dan panduan pengeluaran modal.
Di sisi suku bunga dan dolar, rencana pembiayaan kembali kuartalan Departemen Keuangan AS mempertahankan ukuran penerbitan utang jangka menengah dan panjang tidak berubah, secara keseluruhan sesuai harapan; imbal hasil jangka panjang sedikit naik (30 tahun sekitar 4,92%), jangka pendek sedikit turun (2 tahun sekitar 3,56%), dolar rebound 0,3%.
Aset kripto terus tertekan: Bitcoin turun lebih dari 5% dalam sehari menjadi sekitar 72.000 dolar, Ethereum turun lebih dari 5% mencapai level terendah sembilan bulan, dengan preferensi risiko yang lemah. Logam mulia stabil tetapi masih bergejolak: emas sempat kembali di atas 5.000 dolar tetapi tidak bertahan, akhirnya naik sedikit; perak menguat. Minyak mentah naik lebih dari 3% di bawah dorongan berita gesekan di Timur Tengah (berita insiden tanker/drone mendorong premi risiko). #特朗普称坚定支持加密货币
Variabel geopolitik dan politik sedikit melunak: AS melanjutkan negosiasi yang dijadwalkan pada 6 hari yang akan datang antara AS dan Iran, sebagian penghentian pemerintah juga diharapkan berakhir setelah DPR meloloskan undang-undang pembiayaan; pada saat yang sama, rumor tentang kesepakatan perdagangan AS-India dan rencana cadangan mineral penting memperkuat tema "pengembalian sumber daya dan manufaktur".
