Что такое расхождение в индикаторе KD?
Что такое расхождение? Проще говоря, индикаторы используются для измерения ценового импульса, так что в нормальных условиях, когда цена растет, индикатор должен также расти. Но когда цена растет, а индикатор остается на месте или даже падает, это можно рассматривать как расхождение.
Почему расхождение KD часто рассматривается как сигнал о развороте?
Предположим, что расхождение на вершине происходит, когда вы видите, что цена продолжает расти, но индикатор KD становится все ниже. Это означает, что импульс роста на рынке иссякает. Хотя рынок все еще растет, за ним может уже не быть силы поддержки от покупателей, и цена в любой момент может развернуться вниз.
Таким образом, расхождение не говорит инвесторам, что цена на рынке скоро развернется, а предупреждает заранее: текущий рыночный импульс уже ослаб, инвесторы должны быть готовы к возможному развороту тренда.
В чем разница между расхождением KD и обычными сигналами пересечения?
Многие новички в индикаторах, впервые сталкиваясь с KD, смотрят только на золотое пересечение и открывают длинные позиции, в то время как при смерти пересечения открывают короткие позиции. Хотя сигналы пересечения довольно интуитивны, в условиях колеблющегося рынка они могут легко приводить к частым ложным сигналам. Различия между расхождением и пересечением приведены в таблице ниже:
Обычные сигналы пересечения и сигналы расхождения KD в своей сути реагируют на относительное положение текущей цены. Они отражают конфликт между импульсом и ценой. Временная актуальность является запаздывающим индикатором, сигнал формируется только после возникновения тренда. Это опережающий индикатор, который предоставляет предупреждение перед изменением. Приоритет сигналов ниже, они легко подвержены краткосрочным колебаниям. Более высокий приоритет указывает на изменение импульса на рынке. Интерпретация значений говорит вам, что тренд в настоящее время усиливается или ослабляется. Сообщает вам, что тренд может скоро закончиться.
Что такое расхождение на вершине KD?
Расхождение на вершине KD означает, что цена продолжает расти, но индикатор начинает не расти, а даже откатываться. Наблюдение за расхождением на вершине KD довольно просто, нужно просто следовать следующим трем шагам:
Наблюдение за ценой, создающей новый максимум: найдите две последовательные высокие точки на графике K, причем вторая высокая точка должна быть выше первой высокой точки.
Соответствующий KD индикатор: наблюдайте за значениями KD, соответствующими двум высоким точкам.
Определение наличия расхождения: если значение KD второй высокой точки ниже значения KD первой высокой точки, это означает, что цена растет, но индикатор показывает, что импульс на рынке недостаточен и его можно рассматривать как расхождение.
Что такое расхождение на дне KD?
Расхождение на дне противоположно расхождению на вершине, это означает, что когда рынок падает, индикатор KD не только не падает, а наоборот, растет, что указывает на то, что в текущем рынке недостаточно импульса для падения, или может произойти восходящий тренд. Метод определения расхождения на дне также включает три шага:
Наблюдение за ценой, создающей новый минимум: найдите две последовательные низкие точки на графике K, причем вторая низкая точка должна быть ниже первой низкой точки.
Соответствующий KD индикатор: наблюдайте за значениями KD, соответствующими двум низким точкам.
Определение наличия расхождения: если значение KD второй низкой точки выше значения KD первой низкой точки, это означает, что рынок продолжает падать, но давление на снижение постепенно ослабевает.
Насколько точно расхождение KD? Почему иногда оно совершенно бесполезно?
Расхождение в своей сути отражает исчерпание импульса, а исчерпание импульса не означает, что рынок немедленно развернется в момент расхождения. Поэтому после расхождения индикатора KD могут произойти три ситуации: немедленный разворот, разворот позже и продолжение сильного тренда (без разворота).
Распространенные причины неудачи расхождения KD
Когда рынок входит в очень сильный односторонний тренд, индикатор KD может оставаться в зоне перекупленности или перепроданности длительное время из-за ограничений формулы расчета, в этот момент также наиболее вероятны неэффективные расхождения индикатора KD. На рынке с односторонним трендом индикатор KD будет генерировать высокие и низкие значения из-за небольших колебаний цены, создавая видимость расхождения, тогда как на самом деле это просто ложный сигнал, вызванный слишком сильным трендом.
Единожды наблюдаемый сигнал расхождения также является одной из распространенных причин неудач. Статистика показывает, что если сразу после наблюдения расхождения считать, что это разворот, и совершать сделки, то в долгосрочной перспективе вероятность успеха будет низкой. Можно повысить вероятность расхождения, используя множественное расхождение или сочетая с техническим анализом.
Различия на рынке делают расхождение более подверженным неудачам
Если вы одновременно обращаетесь к фондовому рынку и криптовалютному рынку, вы, вероятно, заметите, что уровень ошибок расхождения KD на криптовалютном рынке выше, чем на фондовом рынке. Основные причины снижения точности сигналов заключаются в трех пунктах:
Экстремальная волатильность: волатильность криптовалютного рынка больше, чем на фондовом рынке, крупные сделки за короткое время могут мгновенно повлиять на цену, тем самым исказив индикаторы, что приводит к неэффективности сигналов расхождения, создаваемых KD индикатором.
24-часовая беспрерывная торговля: отсутствие механизма закрытия приводит к более сильной продолжительности импульсов на криптовалютном рынке, что делает время затухания индикатора более длительным, чем на традиционном рынке.
Ликвидность и эмоции: крипторынок сильно подвержен влиянию рыночных эмоций, легко возникают такие эмоции, как FOMO и FUD. Как только множество инвесторов оказывается под влиянием эмоций и начинает входить в рынок, в этот момент любые сигналы об исчерпании импульса становятся трудными для предсказания.
3 ключевых момента для повышения вероятности успешного расхождения KD
Если вы хотите использовать сигналы расхождения KD в качестве основы для торговли, сочетание трех ключевых моментов значительно повысит вашу вероятность успеха.
1. Торговля в соответствии с направлением тренда
Если сигнал расхождения может быть сочетан с направлением большого временного цикла, вероятность успеха значительно увеличится. Например, если вы видите явный бычий тренд на дневном графике, то вероятность успеха расхождения на дне, возникающего на 4- или 1-часовом графике, будет намного выше, чем на вершине, потому что в бычьем рынке торговать по тренду легче, чем пытаться поймать вершину.
2. Произошло ли расхождение в ключевой точке
Где происходит расхождение важнее, чем само расхождение.
Уровень сопротивления на вершине расхождения: когда цена поднимается до зоны сопротивления или около предыдущего максимума, если в этот момент происходит расхождение на вершине KD, вероятность снижения значительно увеличивается, так как сверху есть реальное давление продажи.
Уровень поддержки на дне расхождения: когда цена падает до уровня поддержки или около предыдущего минимума, если в этот момент происходит расхождение на дне KD, вероятность разворота тренда вверх значительно увеличивается, так как дальнейшее падение встретит реальный покупательский интерес.
3. Находится ли сам индикатор KD в зоне перекупленности/перепроданности?
Диапазон значений индикатора KD может сообщить нам, перегрет ли рынок или перепродан. Если расхождение на вершине происходит в зоне перекупленности или расхождение на дне происходит в зоне перепроданности, это обычно может более эффективно сообщить инвесторам, является ли это сильным сигналом.
Высокое расхождение (KD＞80): указывает на то, что рынок переходит от крайней перегретости к исчерпанию, сила разворота вниз значительно возрастает.
Низкое расхождение (KD＜20): означает, что рынок постепенно переходит от крайнего паники к оптимизму, вероятность разворота вверх значительно возрастает.
Часто задаваемые вопросы
Обязательно ли расхождение KD будет разворотом?
Не обязательно, расхождение KD просто напоминает инвесторам о том, что импульс иссякает, и в дальнейшем может возникнуть риск разворота тренда, а не 100% разворота. Поэтому не рекомендуется использовать расхождение KD как самостоятельный стандарт для входа в рынок.
Подходит ли расхождение KD для криптовалютного рынка?
Подходит, но из-за высокой волатильности криптовалютного рынка и 24-часовой торговли, точность может быть немного ниже, чем на фондовом рынке. Рекомендуется пользователям криптовалют использовать индикатор KD, сначала сосредоточившись на больших временных интервалах, например, наблюдая за расхождением на дневном графике, его справочная ценность будет намного выше, чем на 15-минутном графике.
Какое расхождение более надежно: KD или RSI?
Точность индикаторов обычно не имеет единственно правильного ответа, у большинства индикаторов характеристики различны.
Индикатор KD: очень чувствителен, подходит для улавливания краткосрочных колебаний, но в условиях сильного тренда может легко колебаться, шумов слишком много.
Индикатор RSI: логика расчета более стабильна, подходит для наблюдения за относительной силой на средне- и долгосрочном горизонте, частота сигналов расхождения ниже, но обычно они более репрезентативны.
Инвесторы также могут рассмотреть возможность одновременного включения двух индикаторов, если KD и RSI имеют сигналы расхождения в один и тот же период времени, то вероятность разворота тренда значительно возрастает.
Краткое резюме
Сигналы расхождения в индикаторе KD подобны постоянно предупреждающим инвесторов знакам, когда расхождение появляется, это означает, что инвесторы должны быть осторожны, так как впереди могут быть опасности, но он не может точно сообщить инвесторам, когда именно риск произойдет. В реальной практике всегда помните, что нужно сочетать сигналы расхождения с направлением тенденции и ключевыми уровнями поддержки и сопротивления, чтобы избежать множества убытков из-за недостаточно точных сигналов расхождения.
Этот отчет предназначен только для информационного обмена и не является инвестиционной рекомендацией или основанием для принятия решений. Данные, анализ и мнения, приведенные в тексте, основаны на исследованиях автора и открытых источниках и могут быть подвержены неопределенности или изменению в любой момент. Читатели должны принимать инвестиционные решения, учитывая свою ситуацию и уровень рисков. Если требуется дополнительная помощь, рекомендуется обратиться за профессиональным советом.