Wprowadzenie
Ostatnio rynek kryptowalut wszedł w okres schłodzenia, a dla wielu doświadczonych inwestorów, zamiast kupować ryzykowne altcoiny, lepiej stabilnie kupić Bitcoina, który ma największą wartość rynkową i najsilniejszy konsensus, mimo że zakup Bitcoina jest bardziej stabilny, to jednak nabyte Bitcoiny mogą jedynie leżeć w portfelu.
Dlatego Mezo wprowadza koncepcję ekonomii Bitcoina, mając nadzieję na wykorzystanie unikalnego mechanizmu, który pozwoli inwestorom na uzyskanie zysków oraz szansy na przyszłe airdropy podczas trzymania. Artykuł ten wprowadzi cię w innowacje Mezo i pokaże, jak rozpocząć uczestnictwo.
Mezo Network wprowadzenie
Mezo Network (w skrócie Mezo) jest protokołem Bitcoin Layer2 zgodnym z EVM według tradycyjnej definicji, ale bardziej dąży do stworzenia warstwy ekonomii Bitcoina, mając na celu promocję BTCFi wśród większej liczby posiadaczy Bitcoina.
Kluczowa logika Mezo polega na wykorzystaniu stakowania Bitcoina i emisji MUSD w celu użycia płynności, a MUSD można używać nie tylko w sferze kryptowalut, ale także w prawdziwym świecie, w tym wprowadzenie produktów takich jak portfele chłodnicze czy karty podarunkowe dla użytkowników.
Stan finansowania Mezo
Mezo od 2024 roku zrealizowało dwa cykle planów finansowania, zbierając około 28 milionów dolarów na rozwój protokołu, w tym z udziałem czołowych VC, a autor zestawił sytuację finansową Mezo w poniższej tabeli.
Runda finansowania Kwota finansowania Główna instytucja A runda finansowania 21,000,000 USD Pantera Capital, Hack VC finansowanie strategiczne 7,500,000 USD Ledger Cathay Capital, GSR
Program dotacji opłat gazowych Mezo
Mezo wprowadził również specjalny program dotacji opłat gazowych, uczestnicząc w codziennych aktywnościach na platformie Lolli lub dokonując zakupów online, można otrzymać dotację BTC za opłaty gazowe oraz nagrody w punktach Mats. Jeśli użytkownik ma nawyk zakupów online, może uzyskać zarówno zwrot Bitcoin, jak i nagrody za airdropy.
Wydajność protokołu Mezo
Mezo TVL, choć wykazuje zaledwie 2 miliony dolarów, sugeruje, że na stronie Mezo powinno być zastawione ponad 17 milionów dolarów w Bitcoinie lub stablecoinach na podstawie modelu nadmiernej emisji, w przeciwnym razie wartość rynkowa MUSD nie mogłaby osiągnąć 17 milionów dolarów.
Analiza systemu punktów Mats
Mats to system punktów dedykowany ekosystemowi Mezo, jego nazwa pochodzi od Mezo + Satoshi, co nadaje mu wyraźny charakter ekosystemu Bitcoina. Źródła zdobywania Mats, oprócz wcześniej wspomnianej platformy Lolli, można uzyskać tylko poprzez uczestnictwo w wskazanych przez Mezo wydarzeniach.
Emisja MUSD
Przed przystąpieniem do uprawy punktów Mats, należy najpierw przygotować MUSD do działań związanych z Mezo. Na stronie internetowej Mezo można uzyskać pożyczkę MUSD poprzez zastawienie Bitcoin, a wskaźnik zabezpieczenia można dostosować według preferencji użytkownika. Obecnie minimalna kwota aktywów akceptowanych przez Mezo do zastawu wynosi 0.03 BTC.
Jeśli preferujesz wyższe ryzyko, możesz wybrać wyższy wskaźnik pożyczki, aby pożyczyć więcej MUSD, natomiast jeśli chcesz unikać ryzyka, wybierz niższy wskaźnik pożyczki, aby zapewnić większą przestrzeń na spłatę. Pożyczając, należy zwracać uwagę na aktualną cenę Bitcoina oraz cenę likwidacji, w przypadku likwidacji Mezo pobiera dodatkowe opłaty jako koszty likwidacji.
Pule płynności
Pierwszym sposobem na zarabianie punktów Mats jest uczestnictwo w pulach płynności oferowanych przez Mezo, mających na celu zwiększenie płynności transakcji w protokole. Obecnie Mezo oferuje dziewięć różnych pul, z których użytkownicy mogą wybierać, niezależnie od tego, czy są to pule Bitcoin/stablecoin, Bitcoin/Bitcoin LST, czy pule podwójnych stablecoinów.
Niemniej jednak należy przypomnieć, aby priorytetowo wybierać pule płynności o wyższym TVL, w przeciwnym razie, gdy inni użytkownicy wycofają fundusze z pul, może to prowadzić do nierównowagi w proporcjach funduszy, co może skutkować stratami nieodwracalnymi.
Skarbiec
Innym sposobem na zarabianie punktów Mats jest korzystanie z MUSD Vaults wspólnie wprowadzonych przez Mezo i kuratora Augusta, przechowując zdobyte MUSD w skarbcu, co nie tylko zapewnia 15% rocznej nagrody, ale także pozwala na zdobycie bogatych punktów Mats.
Przechowując MUSD za pomocą funkcji Vaults, można również zarabiać inne nagrody w punktach BTCFi, w tym Babylon, w ten sposób można mieć nadzieję na zdobycie wielu tokenów związanych z ekosystemem Bitcoina za pośrednictwem jednego protokołu, co można nazwać jedną rybą z wieloma posiłkami.
Należy jednak pamiętać, że korzystanie ze skarbców wymaga uwagi, ponieważ zarówno wpłaty, jak i wypłaty nie wiążą się z dodatkowymi kosztami, ale Mezo, aby zapobiec sytuacjom związanym z wycofaniem, ustala czas oczekiwania na wypłatę wynoszący 25 godzin, co oznacza, że nie można tego traktować jako projektu o natychmiastowym dostępie.
Metody uczestnictwa w Mezo
Po zapoznaniu się z powyższym szczegółowym wprowadzeniem do Mezo i analizą punktów Mats, jeśli jesteś zainteresowany ekonomią Bitcoina w Mezo, możesz postępować zgodnie z krokami w tym akapicie, aby uczestniczyć w Mezo i zdobywać punkty.
Krok 1: Posiadanie MUSD
Ponieważ większość kanałów zdobywania Mats wymaga uczestnictwa z MUSD, warto najpierw zdobyć trochę MUSD na przygotowanie. Użytkownicy, którzy nie chcą używać Bitcoin do zabezpieczeń, mogą wymienić MUSD za pośrednictwem funkcji Swap na stronie Mezo, a interfejs pokazuje, że Swap Earns Rewards. Chociaż nie wskazano wyraźnie treści nagród, można przypuszczać, że są to punkty Mats.
Krok 2: Wybierz i weź udział w pulach płynności (można wybrać między skarbcem a pulą)
Po posiadaniu MUSD można wybrać pule płynności do przechowywania. Dla użytkowników, którzy mają doświadczenie związane z DeFi i rozumieją ryzyko nieodwracalne, można wybrać przechowywanie w BTC/MUSD z najwyższym TVL, natomiast dla użytkowników, którzy wcześniej nie uczestniczyli w DeFi i są mniej zaznajomieni z tematem, zaleca się wybór spośród poniższych typów, aby zminimalizować ryzyko strat nieodwracalnych, ale nadal zaleca się uprzednie ocenienie ryzyka.
Pule podwójnych stablecoinów: Mezo oferuje mUSDC/MUSD, mUSDT/MUSD, obie z nich są pulami opartymi na stablecoinach, co jest korzystne, ponieważ oba należą do kategorii stablecoinów, w normalnych warunkach nie powinny występować znaczne odchylenia cenowe, a stabilność cen w dużym stopniu redukuje ryzyko nieodwracalne.
Pule oparte na Bitcoinie: Jeśli jesteś długoterminowym posiadaczem Bitcoina, możesz wybrać pule BTC/mSolvBTC, które są oparte na Bitcoinie. Choć również niesie to ryzyko wzrostu i spadku Bitcoina, obie są skoncentrowane na Bitcoinie, w przypadku braku odchyleń nie powinno być dużych różnic cenowych.
Krok 2: Uczestnictwo w skarbcu Vaults (można wybrać między skarbcem a pulą płynności)
W porównaniu do pul płynności, skarbiec jest prostszy, wystarczy wpłacić MUSD za pośrednictwem interfejsu Vaults na stronie internetowej, aby zacząć zarabiać zyski i punkty Mats, jednak skarbiec wiąże się z pewnym ryzykiem, które zostanie omówione w kolejnych fragmentach dotyczących ryzyka.
Krok 3: Czekaj na rozliczenie i co tydzień odbieraj nagrody w punktach Mats
Po wpłaceniu funduszy do Mezo można czekać na cotygodniowe rozliczenie i odbierać punkty Mats jako zysk z uprawy, po ogłoszeniu przyszłej ekonomii tokenów można ocenić oczekiwane zyski z tokenów na podstawie rankingu punktów.
Ostrzeżenie o ryzyku Mezo
Mimo że Mezo oferuje dobre zyski i potencjalne oczekiwania związane z airdropami, należy zwrócić uwagę na kilka punktów ryzyka podczas uczestnictwa.
Zbyt wysoki roczny wskaźnik
Jeśli uwzględnimy oficjalnie oszacowane nagrody Mats, wiele pul w płynności oferuje potencjalne nagrody roczne powyżej 200%, choć może to być spowodowane niskim TVL, co prowadzi do tego, że niewielka liczba użytkowników dzieli dużą ilość nagród, ale nadal nie wiadomo, jak Mezo dokładnie oblicza wysokie roczne zwroty.
Niskie zaangażowanie kapitałowe
Wartość kapitału jednego skarbca Mezo oscyluje wokół kilku setek tysięcy dolarów, co nie czyni go czołowym protokołem BTCFi na rynku, dlatego zaleca się uprzednią ocenę ryzyka przed przystąpieniem i staranie się uczestniczyć w niskich kwotach, a inwestycje dużych funduszy wymagają szczególnej ostrożności.
Ryzyko kuratorów skarbca
W ostatnich czasach wiele protokołów DeFi zleca zarządzanie skarbcem zewnętrznym kuratorom, a jeśli kurator nie wykorzysta funduszy prawidłowo lub włączy do skarbca waluty o wysokim ryzyku, może to prowadzić do strat użytkowników. Podczas uczestnictwa w Mezo zaleca się monitorowanie adresu 0x221B2D9aD7B994861Af3f4c8A80c86C4aa86Bf53, aby sprawdzić, czy nie ma dużych wypłat funduszy.
Podsumowanie
Pojawienie się Mezo skutecznie dostarczyło alternatywne opcje dla posiadaczy Bitcoina, umożliwiając maksymalizację korzyści z pożyczek MUSD przy zachowaniu Bitcoina, a także zdobycie punktów w ekosystemie Bitcoina, takich jak Babylon. Jednak przy uczestnictwie w protokołach na blockchainie zawsze należy stawiać ryzyko na pierwszym miejscu, mimo że Mezo ma wielkie ambicje, to w kwestii wielkości zaangażowanych funduszy wciąż pozostaje średniej wielkości protokołem, dlatego przed przystąpieniem należy najpierw ocenić bezpieczeństwo protokołu.
Niniejszy raport służy wyłącznie w celach informacyjnych i nie stanowi żadnej formy doradztwa inwestycyjnego ani podstawy do podejmowania decyzji. Dane, analizy i opinie przytoczone w tekście opierają się na badaniach autora i źródłach publicznych, mogą więc być obarczone niepewnością lub podlegać zmianom. Czytelnicy powinni ostrożnie ocenić inwestycje w zależności od własnej sytuacji i zdolności do ponoszenia ryzyka. W przypadku dalszych pytań zaleca się skonsultowanie się z profesjonalnym doradcą.
